本報記者 向炎濤

    2019年10月18日晚間，中色股份公告了重組預(yù)案，預(yù)案披露中色股份擬以發(fā)行股份的方式向中色礦業(yè)發(fā)展收購其持有的中國有色礦業(yè)（股票代碼：1258.HK）2，600，000，000股普通股股份，占中國有色礦業(yè)已發(fā)行普通股股份總數(shù)的74.52%，并擬向不超過10名投資者非公開發(fā)行股票募集配套資金。    

    集團(tuán)公司注入優(yōu)質(zhì)銅鈷資產(chǎn)    

    中色股份方面對《證券日報》記者表示，中國有色集團(tuán)通過本次交易，將集團(tuán)旗下位于東南部非洲的銅鈷經(jīng)營資產(chǎn)注入上市公司。上市公司資源板塊的業(yè)務(wù)收入占比將進(jìn)一步提升，資源型公司的特征更加明確，中國有色集團(tuán)有意將中色股份打造成為集團(tuán)旗下有色金屬上市平臺，從而打開了中色股份未來資本運(yùn)作的想象空間。

    重組預(yù)案顯示，本次交易標(biāo)的公司中國有色礦業(yè)為在香港聯(lián)交所上市的垂直綜合銅生產(chǎn)商，同時生產(chǎn)鈷相關(guān)產(chǎn)品，在贊比亞和剛果專注經(jīng)營銅鈷資源的開采、選礦、濕法冶煉、火法冶煉及銷售業(yè)務(wù)。2018年，標(biāo)的公司累計生產(chǎn)粗銅及陽極銅220，479噸，硫酸593，983噸，陰極銅96，870噸，銅鈷合金1，136噸。

    本次交易完成后，中色股份將在已有的工程承包、鉛鋅采選與冶煉等業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上，切入目前熱門的銅鈷資源領(lǐng)域。

    中色股份方面表示，本次中色股份注入境外優(yōu)質(zhì)銅鈷資產(chǎn)后，計劃使用本次重組募集的配套資金投向多家標(biāo)的公司的資源開發(fā)及配套建設(shè)項目，將為中色股份未來的全球資源戰(zhàn)略布局打下良好基礎(chǔ)，并為國家發(fā)展提供堅實的戰(zhàn)略資源保障。    

    資源開發(fā)將成主要利潤來源    

    根據(jù)預(yù)案披露，標(biāo)的公司的銅鈷資源主要位于非洲國家贊比亞和剛果，是世界上資源儲量最大、礦床分布密度最高的沉積-改造型（沙巴型或加丹加型）銅鈷礦成礦帶。總計含金屬儲量約為229.63萬噸銅和5.76萬噸鈷，總計含金屬資源量約為593.32萬噸銅和20.51萬噸鈷。由于基礎(chǔ)建設(shè)等原因，目前該礦帶勘探開發(fā)程度仍較低，隨著銅鈷價格逐步上漲帶來的資本開支增加，標(biāo)的公司所在的銅鈷礦成礦帶增儲和增產(chǎn)潛力巨大。

    根據(jù)中國有色礦業(yè)年報公告，2018年，中國有色礦業(yè)實現(xiàn)營業(yè)收入人民幣140億元，歸屬于母公司凈利潤人民幣10.04億元，標(biāo)的公司盈利能力強(qiáng)。

    “按照兩邊的2018年度業(yè)績情況初步計算，本次交易完成后中色股份的歸屬于母公司凈利潤將增至8億元以上。”中色股份方面對《證券日報》記者表示，由于本次交易標(biāo)的資產(chǎn)的審計、評估/估值工作尚未完成，因此重組預(yù)案中未公告本次交易的作價相關(guān)信息，但可以合理預(yù)計，中色股份的盈利能力和每股收益都將在本次交易完成后得到顯著提升。

    中色股份表示，本次重組有望充分發(fā)揮中色股份與中國有色礦業(yè)之間的協(xié)同效應(yīng)，依托資源開發(fā)業(yè)務(wù)促進(jìn)工程承包業(yè)務(wù)發(fā)展，并依托工程承包業(yè)務(wù)進(jìn)一步爭取更多的資源開發(fā)項目，充分落實“資源+工程”雙輪驅(qū)動發(fā)展模式。通過對股權(quán)結(jié)構(gòu)和管理資源的有效整合，對規(guī)劃投資、生產(chǎn)運(yùn)營等進(jìn)行頂層設(shè)計、統(tǒng)籌協(xié)調(diào)、集成集約，形成合力。有利于提高中色股份的核心競爭力，提升市場開拓能力，實現(xiàn)管理效率和經(jīng)濟(jì)效益的提高。

    中色股份表示，本次重組完成后，上市公司的有色金屬礦產(chǎn)資源采選及冶煉業(yè)務(wù)收入大幅提高，資源開發(fā)業(yè)務(wù)將成為上市公司盈利的主要來源。上市公司的資產(chǎn)規(guī)模和質(zhì)量將得以顯著提升，有利于改善公司財務(wù)狀況，增強(qiáng)公司的持續(xù)盈利能力和抗風(fēng)險能力，符合上市公司和全體股東的利益。

（編輯 上官夢露）