本報記者 肖艷青

    6月27日晚，易成新能公告近期公司與淅川縣人民政府簽訂《年產3萬噸鋰離子電池負極材料項目合作框架協(xié)議》，項目擬投資7.5億元，旨在快速做大做強高端負極材料產業(yè)，更好地滿足新能源行業(yè)對負極材料的強勁需求。

    鋰電池行業(yè)受益于汽車電氣化迅猛發(fā)展，帶動鋰電負極材料需求高速增長，市場空間巨大，今年上半年國內大小相關負極材料企業(yè)相繼擴大產能。

    鋰電池帶領負極材料高速增長

    據(jù)高工產研鋰電研究所（GGII）統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2020年中國鋰電池出貨量為143GWh，同比增長22%。2021年，中國鋰電池出貨量有望達到229GWh，同比增速有望超過60%。預計2025年中國鋰電池市場出貨量將達到611GWh，2021年-2025年復合增長率超過25%。

    負極材料作為鋰電池的重要組成部分也處于高速增長狀態(tài)，據(jù)鑫欏鋰電數(shù)據(jù)庫顯示，今年5月份國內負極材料產量達到5.35萬噸，同比增長129.2%，環(huán)比增長1.0%。1-5月份國內負極材料總產量為24.57萬噸，同比增長137.3%。

    “鋰電池的負極材料需求大增受益于新能源電動車銷量的激增，再加上各種造車新勢力、互聯(lián)網跨界造車的火熱刺激，鋰電池原輔材料企業(yè)不斷擴產或新建規(guī)模隨之而來，燃油汽車加速電動化的低碳出行將成為新常態(tài)，這都為包括鋰電池原輔材料的企業(yè)提供了廣闊市場空間和龐大的應用場景。”北京特億陽光新能源總裁告訴《證券日報》記者。

    安信證券研報中表示：中央經濟工作會議明確提出做好碳達峰、碳中和工作為2021年的八項重點任務之一；海外方面，歐美多個國家也將于2030至2040年之間陸續(xù)禁售燃油車。未來新能源汽車市場發(fā)展?jié)摿薮?，預期將帶動動力電池和材料行業(yè)的高速發(fā)展。

    動力電池應用分會研究部預測，到2025年僅國內動力電池需求量將達到310GWh，相應負極材料需求量將達26萬噸。

    相關企業(yè)紛紛擴產

    事實上，今年上半年，璞泰來、杉杉股份、貝特瑞、翔豐華、凱金能源等鋰電池負極材料頭部企業(yè)都在忙著擴產能。

    相關企業(yè)相繼擴建產能，未來負極材料是否存在產能過剩的隱患，中原證券研究所負責人牟國洪對《證券日報》記者表示：“一般而言，鋰電池應用可分為消費類、動力類和儲能類鋰離子電池。受全球新能源汽車高增長影響，動力類鋰離子電池成為鋰電池最核心增量，且市場占比已超過50%。作為鋰離子電池四大關鍵原材料之一，負極材料受到廣泛關注，國內外負極材料企業(yè)相繼大幅擴大產能，如增加產能超過市場需求，不排除負極材料行業(yè)存在局部產能過剩的問題。”

    中鋼經濟研究院首席研究員胡麒牧對記者表示：“負極材料的產能過剩將是結構性的，低端產能過剩與高端產品供應不足共存，行業(yè)總體產能利用率不高。未來隨著產業(yè)需求的升級，一方面行業(yè)龍頭企業(yè)的技術優(yōu)勢將進一步凸顯，同時低端產能將會逐步被市場淘汰，這客觀上有利于行業(yè)產能結構的優(yōu)化。”

    挑戰(zhàn)與機遇并存

    在鋰電行業(yè)大發(fā)展的浪潮中，負極材料相關企業(yè)面臨著重大發(fā)展機遇，紛紛擴建產能謀求發(fā)展，但也存在諸多挑戰(zhàn)。

    胡麒牧認為，在“雙碳”背景下，我國能源供給結構和消費結構都將出現(xiàn)重大調整，這客觀上帶來了包括新能源汽車在內的行業(yè)需求的持續(xù)擴張，加上產業(yè)政策的扶持，負極材料生產企業(yè)面臨一個重要的歷史機遇。但行業(yè)的現(xiàn)狀是行業(yè)集中度較高，龍頭企業(yè)具有較強的研發(fā)和資金優(yōu)勢，行業(yè)成本透明，技術有同質化趨勢，在這種情況下，需求側的擴張更加利好具有先發(fā)優(yōu)勢的龍頭企業(yè)。不過目前從行業(yè)層面來看，負極材料高端產品無論是技術水平還是商業(yè)化水平還不能滿足行業(yè)發(fā)展需求，加上我們還面臨海外巨頭的競爭，因此負極材料生產企業(yè)的技術突破和產品結構優(yōu)化升級迫在眉睫。

    對于負極材料技術突破方面，千門資產投研總監(jiān)宣繼游對《證券日報》記者表示：“電池負極材料的研發(fā)是一個比較大的挑戰(zhàn)，目前還處于被動研發(fā)階段，如果企業(yè)能夠增加研發(fā)投入，研發(fā)出能夠提升容量和傳導效率、降低溫度等高品質負極材料，那將是一個不錯的突破，對于整個電子行業(yè)也是一種顛覆。”

    “結合行業(yè)發(fā)展趨勢，負極材料總體發(fā)展趨勢為降本增效，即一方面需要持續(xù)提升能量密度，同時成本需要持續(xù)降低，且要與正極、隔膜和電解液相匹配。為此，負極材料行業(yè)挑戰(zhàn)在于針對不同領域的需求，研發(fā)出最具性價比的材料，并與電池設計和其他材料相匹配。由于新能源汽車增長可期，負極材料最大機遇在于動力電池負極材料，挑戰(zhàn)一方面在于動力電池企業(yè)持續(xù)降本增效的壓力下，在產品研發(fā)、產品體系設計、下游客戶、企業(yè)擴產等做好平衡；其次是低端產能過剩，而高端有效產能不足。”牟國洪說。

（編輯 張偉 白寶玉）