本報記者 田鵬

    2025年上半年，通信業(yè)運(yùn)行基本平穩(wěn)，新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)有序推進(jìn)，5G、千兆、物聯(lián)網(wǎng)等用戶規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大，移動互聯(lián)網(wǎng)接入流量保持較快增勢。據(jù)工業(yè)和信息化部發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，上半年，我國電信業(yè)務(wù)收入累計完成9055億元，同比增長1%。按照上年不變價計算的電信業(yè)務(wù)總量同比增長9.3%。

    從微觀層面看，相關(guān)上市公司亦表現(xiàn)亮眼，在通信及相關(guān)領(lǐng)域業(yè)務(wù)增長顯著，為行業(yè)發(fā)展注入活力。以深圳證券交易所市場（以下簡稱“深市”）為例，截至7月24日記者發(fā)稿時，深市通信行業(yè)共26家公司披露2025年半年度業(yè)績預(yù)告，預(yù)計實(shí)現(xiàn)凈利潤合計94億元至113億元。

    展望未來，業(yè)內(nèi)人士表示，未來3到5年，信息與通信技術(shù)（以下簡稱“ICT”）產(chǎn)業(yè)發(fā)展環(huán)境將持續(xù)向好，創(chuàng)新效能日益彰顯，基于大模型的人工智能技術(shù)快速演進(jìn)，將全面驅(qū)動ICT技術(shù)升級，推動智能終端、智能算力、智能網(wǎng)絡(luò)融合創(chuàng)新，拓展智能化新場景新空間，帶動產(chǎn)業(yè)生態(tài)重塑及網(wǎng)絡(luò)安全治理變革。

    AI浪潮持續(xù)驅(qū)動

    通信行業(yè)加速增長

    近年來，AI浪潮正以強(qiáng)勁勢頭席卷通信行業(yè)，成為推動行業(yè)增長的核心動力之一。從上半年深市通信企業(yè)發(fā)展情況來看，這一驅(qū)動效應(yīng)已清晰顯現(xiàn)。

    例如，光電子行業(yè)龍頭企業(yè)武漢光迅科技股份有限公司（以下簡稱“光迅科技”）預(yù)計2025年上半年實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤3.23億元至4.07億元，同比大幅增長55%至95%；扣非凈利潤3.11億元至3.95億元，同比增長50.47%至90.84%。

    光迅科技董事會秘書向明表示，2025年上半年營業(yè)收入和凈利潤較上年同期大幅增長，主要得益于全球算力投資的快速增長，算力中心和數(shù)據(jù)中心建設(shè)加速，推動了對高端光器件和高速光模塊的市場需求。

    作為ICT基礎(chǔ)設(shè)施與AI應(yīng)用方案提供商，福建星網(wǎng)銳捷通訊股份有限公司（以下簡稱“星網(wǎng)銳捷”）更是如此。公司預(yù)計2025年上半年實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤1.8億元至2.4億元，同比增長43.81%至91.75%，扣非凈利潤1.6億元至2.1億元，同比增長51.07%至98.28%。

    星網(wǎng)銳捷董秘李懷宇對《證券日報》記者表示，AI浪潮驅(qū)動下，互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)數(shù)據(jù)中心加快建設(shè)，公司主要子公司面向互聯(lián)網(wǎng)客戶的數(shù)據(jù)中心交換機(jī)產(chǎn)品訂單加速交付，營業(yè)收入較上年同期增長。同時，公司繼續(xù)推進(jìn)管理改善和效率提升工作，在費(fèi)用管控層面有所成效，經(jīng)營業(yè)績較上年同期實(shí)現(xiàn)增長。

    展望未來，相關(guān)公司紛紛表示，AI仍將是行業(yè)發(fā)展的核心驅(qū)動力，隨著算力需求的持續(xù)攀升、AI與通信技術(shù)融合的不斷深化，相關(guān)業(yè)務(wù)有望迎來更大的增長空間。

    李懷宇認(rèn)為，“人工智能已成為數(shù)字經(jīng)濟(jì)時代的新質(zhì)生產(chǎn)力，在技術(shù)快速升級迭代、政策強(qiáng)力推進(jìn)、客戶需求持續(xù)增長的形勢下，以算力網(wǎng)絡(luò)、光通信為代表的ICT基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)正在加速推進(jìn)，為相關(guān)的基礎(chǔ)設(shè)施提供商創(chuàng)造了難得的歷史機(jī)遇。同時，隨著人工智能新基建的逐漸到位，創(chuàng)新應(yīng)用不斷涌現(xiàn)，人工智能與千行百業(yè)的應(yīng)用場景相結(jié)合，將成為賦能產(chǎn)業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的重要推手，未來在AI應(yīng)用方案領(lǐng)域市場廣闊，潛力無限。”

    向明對《證券日報》記者表示，AI算力需求爆發(fā)及數(shù)字化轉(zhuǎn)型深化，將持續(xù)驅(qū)動數(shù)據(jù)中心大規(guī)模建設(shè)，成為行業(yè)增長主引擎。預(yù)計未來五年數(shù)通光模塊市場將保持高速增長。與此同時，電信市場隨著DCI互聯(lián)及PON網(wǎng)絡(luò)的持續(xù)建設(shè)和升級，顯現(xiàn)出觸底回暖跡象；自動駕駛與車聯(lián)網(wǎng)技術(shù)快速發(fā)展，將帶動車載光電子需求，為行業(yè)提供新增長動能。

    成都新易盛通信技術(shù)股份有限公司有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，“近期，LightCounting最新報告再次上調(diào)應(yīng)用于AI集群的以太網(wǎng)光模塊市場銷售預(yù)測，預(yù)計該細(xì)分市場光模塊銷售將持續(xù)增長，并將在2029年達(dá)到120億美元。結(jié)合市場應(yīng)用端及客戶需求預(yù)期，公司預(yù)計今年下半年到明年行業(yè)將持續(xù)保持高景氣度。”

    系列支持政策接連落地

    營造良好發(fā)展環(huán)境

    事實(shí)上，技術(shù)驅(qū)動行業(yè)加速增長只是一方面，近年來，政策層面的持續(xù)加碼為通信行業(yè)搭建了穩(wěn)固的發(fā)展框架，成為行業(yè)平穩(wěn)向前的重要支撐。從新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的專項部署，到對5G、千兆網(wǎng)絡(luò)、物聯(lián)網(wǎng)等領(lǐng)域的精準(zhǔn)扶持，再到針對AI與通信技術(shù)融合創(chuàng)新的引導(dǎo)政策，一系列舉措既明確了行業(yè)發(fā)展方向，也為企業(yè)技術(shù)研發(fā)、市場拓展提供了有力保障。

    例如，2025年1月份，國家發(fā)展改革委、國家數(shù)據(jù)局、工業(yè)和信息化部發(fā)布的《國家數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)指引》提出，“到2029年，基本建成國家數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施主體結(jié)構(gòu)”的目標(biāo)。

    “這一系列行業(yè)利好，將有效加快我國的算力網(wǎng)絡(luò)的布局，推動算力網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)設(shè)施以及光通信基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)，星網(wǎng)銳捷作為國內(nèi)重要的算力網(wǎng)絡(luò)及光通信基礎(chǔ)設(shè)施提供商，相關(guān)政策將有力地推動行業(yè)需求的增長，為公司相關(guān)產(chǎn)品及解決方案提供廣闊的市場空間。”李懷宇稱。

    向明表示，“政策清晰定位光電子產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略地位，引導(dǎo)投資方向，直接刺激算力、數(shù)據(jù)中心、光網(wǎng)絡(luò)建設(shè)需求增長，為公司提供廣闊市場空間；同時，政策環(huán)境有力推動國內(nèi)技術(shù)創(chuàng)新與產(chǎn)業(yè)升級，助力公司鞏固核心競爭力。”

    不難看出，從國家層面的戰(zhàn)略規(guī)劃到具體領(lǐng)域的扶持舉措，一系列通信行業(yè)相關(guān)支持政策的接連落地，不僅為行業(yè)整體發(fā)展指明了方向、注入了動力，更讓像星網(wǎng)銳捷、光迅科技這樣的企業(yè)切實(shí)感受到了政策紅利。在政策的保駕護(hù)航下，通信行業(yè)在技術(shù)創(chuàng)新、市場拓展等方面的步伐將更加穩(wěn)健，未來有望在更多細(xì)分領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)突破，持續(xù)釋放發(fā)展?jié)摿Α?/p>

（編輯 喬川川）