本報記者 周尚伃

    近年來，在證監(jiān)會指導下，中國證券業(yè)協(xié)會（以下簡稱“中證協(xié)”）不斷完善證券公司及其從業(yè)人員的執(zhí)業(yè)聲譽管理機制，在投行業(yè)務領(lǐng)域，目前已形成涵蓋主要業(yè)務類型、綜合和單項評價有機銜接的執(zhí)業(yè)質(zhì)量評價體系，激勵約束證券公司不斷提升執(zhí)業(yè)質(zhì)量，履行好“看門人”職責，同時更好發(fā)揮服務功能，積極服務實體經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展。

    執(zhí)業(yè)質(zhì)量評價是激勵約束證券公司提升投行業(yè)務執(zhí)業(yè)水平的重要方式。2024年12月31日，中證協(xié)統(tǒng)一公布了2024年證券公司投行業(yè)務、債券業(yè)務以及財務顧問業(yè)務三項執(zhí)業(yè)質(zhì)量評價結(jié)果。

    其中，投行業(yè)務質(zhì)量評價是對證券公司投行業(yè)務的綜合性評價，本次評價對象包括2023年1月1日至12月31日開展股票保薦、債券承銷、并購重組財務顧問和全國股轉(zhuǎn)公司（北交所）相關(guān)投行業(yè)務的96家證券公司，僅開展持續(xù)督導業(yè)務的證券公司未納入評價范圍。根據(jù)《證券公司投行業(yè)務質(zhì)量評價辦法》，評價結(jié)果分為A、B、C三類，本次評價結(jié)果A類11家、B類66家、C類19家。

    其類別的劃分主要反映參評證券公司股票保薦、債券承銷、并購重組財務顧問和股轉(zhuǎn)公司（北交所）等四類投行業(yè)務執(zhí)業(yè)質(zhì)量、內(nèi)控制度建設與執(zhí)行及服務高水平科技自立自強等情況的相對水平，不涉及對證券公司資信狀況和業(yè)務資格的評價。

    制表人：周尚伃 內(nèi)容來源：中國證券業(yè)協(xié)會

    注：（A、B、C三類分別按公司名稱拼音首字母排序，排名不分先后）。母子公司均開展投行業(yè)務的，合并評價。其中，東方證券承銷保薦與母公司東方證券、申萬宏源承銷保薦與母公司申萬宏源證券、長江證券承銷保薦與母公司長江證券、中德證券與母公司山西證券合并評價。

    具體來看，A類券商包括財信證券、長城證券、東方證券、國泰君安、海通證券、華泰聯(lián)合、申萬宏源、招商證券、中泰證券、中信證券、中郵證券。與去年的名單相比，2024年A類券商新增了東方證券、國泰君安、海通證券、申萬宏源、招商證券、中泰證券、中郵證券。而投行“三中一華”中缺少了中金公司、中信建投，兩家公司本次評價結(jié)果均為B類。

    執(zhí)業(yè)質(zhì)量評價是激勵約束證券公司提升投行業(yè)務執(zhí)業(yè)水平的重要方式。下一步，中證協(xié)將在監(jiān)管部門指導下促進證券公司更好發(fā)揮“看門人”作用，不斷提升投行業(yè)務執(zhí)業(yè)質(zhì)量，推動資本市場高質(zhì)量發(fā)展。

    為進一步完善證券公司債券業(yè)務執(zhí)業(yè)質(zhì)量評價，在征求監(jiān)管部門和行業(yè)機構(gòu)意見的基礎上，中證協(xié)于今年6月份修訂發(fā)布《證券公司債券業(yè)務執(zhí)業(yè)質(zhì)量評價辦法》，并組織開展了2024年評價工作，評價結(jié)果已按照規(guī)定履行完成相關(guān)程序，并公布。債券業(yè)務執(zhí)業(yè)質(zhì)量評價是對證券公司債券業(yè)務開展情況的單項評價。2023年開展債券承銷與受托管理業(yè)務的96家證券公司中：A類17家、B類60家、C類19家。

    此外，財務顧問業(yè)務執(zhí)業(yè)質(zhì)量評價是對證券公司重大資產(chǎn)重組財務顧問業(yè)務開展情況的單項評價。2023年開展財務顧問業(yè)務的37家證券公司中：A類6家、B類24家、C類7家。

    從評價結(jié)果看，總體客觀反映了各公司執(zhí)業(yè)質(zhì)量，符合市場預期。評價結(jié)果的公開發(fā)布及監(jiān)管使用，有利于發(fā)揮“指揮棒”作用，促進證券公司進一步提升內(nèi)控水平、執(zhí)業(yè)質(zhì)量和服務能力。

    中證協(xié)表示，下一步將及時總結(jié)評價實踐經(jīng)驗，根據(jù)監(jiān)管部門和會員單位的意見建議，進一步研究優(yōu)化評價指標，進一步加強各類業(yè)務評價之間的統(tǒng)籌協(xié)調(diào)，更好發(fā)揮投行業(yè)務質(zhì)量評價機制的激勵約束作用，推動證券行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。