本報(bào)訊 （記者毛藝融）今年以來(lái)，指數(shù)化投資發(fā)展再次駛?cè)肟燔嚨溃绕涫巧献C系列指數(shù)增長(zhǎng)亮眼。截至5月底，上證系列指數(shù)全部產(chǎn)品規(guī)模合計(jì)已超6000億元，較年初增長(zhǎng)11.5%；份額合計(jì)近4000億份，較年初增長(zhǎng)4.5%，增速明顯高于全市場(chǎng)整體水平。

    從增長(zhǎng)結(jié)構(gòu)來(lái)看，滬做市公司債指數(shù)、科創(chuàng)綜指、科創(chuàng)AI、上證50等指數(shù)基金產(chǎn)品成為主要增長(zhǎng)貢獻(xiàn)點(diǎn)。

    自去年以來(lái)，政策端對(duì)指數(shù)化投資的推動(dòng)力度顯著增強(qiáng)?！秶?guó)務(wù)院關(guān)于加強(qiáng)監(jiān)管防范風(fēng)險(xiǎn)推動(dòng)資本市場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展的若干意見》（簡(jiǎn)稱新“國(guó)九條”）明確提出，建立交易型開放式指數(shù)基金（ETF）快速審批通道，推動(dòng)指數(shù)化投資發(fā)展。證監(jiān)會(huì)今年1月份印發(fā)《促進(jìn)資本市場(chǎng)指數(shù)化投資高質(zhì)量發(fā)展行動(dòng)方案》，從加強(qiáng)優(yōu)質(zhì)指數(shù)供給、豐富指數(shù)產(chǎn)品體系等多方面發(fā)力，引導(dǎo)市場(chǎng)機(jī)構(gòu)積極參與，推動(dòng)資本市場(chǎng)指數(shù)化投資進(jìn)入高質(zhì)量發(fā)展新階段。

    滬基準(zhǔn)做市債指數(shù)激發(fā)債市資金需求

    今年年初成立的4只上交所基準(zhǔn)做市公司債ETF，在4個(gè)月內(nèi)實(shí)現(xiàn)規(guī)模爆發(fā)式增長(zhǎng)，已為滬市帶來(lái)新增規(guī)模超400億元。

    上交所基準(zhǔn)做市公司債均為發(fā)行規(guī)模較大、主體評(píng)級(jí)AAA級(jí)企業(yè)發(fā)行的信用債，發(fā)行主體以信用水平高、經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定的央國(guó)企為主。憑借引入專業(yè)做市商帶來(lái)的顯著流動(dòng)性提升，滬做市公司債ETF成功引爆機(jī)構(gòu)配置熱情。

    相比于傳統(tǒng)權(quán)益產(chǎn)品，基準(zhǔn)做市公司債提供了良好的中低風(fēng)險(xiǎn)配置工具。數(shù)據(jù)顯示，滬基準(zhǔn)做市公司債指數(shù)基日以來(lái)的年化收益為4.2%，顯著高于利率債，成為債券ETF市場(chǎng)的另一優(yōu)質(zhì)選擇。

    科創(chuàng)系列指數(shù)豐富“硬科技”投資工具

    在深入實(shí)施創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略、加快構(gòu)建現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系的引領(lǐng)下，科技創(chuàng)新正在從點(diǎn)狀突破向系統(tǒng)集成加快推進(jìn)，技術(shù)突破向市場(chǎng)應(yīng)用加快轉(zhuǎn)化，諸多領(lǐng)域都迎來(lái)激動(dòng)人心的“DeepSeek時(shí)刻”。

    在此背景下，科創(chuàng)綜指、科創(chuàng)AI等科創(chuàng)系列指數(shù)，為投資者提供了豐富的“硬科技”投資工具，有力支持科技創(chuàng)新領(lǐng)域投資需求。

    其中，今年年初發(fā)布的科創(chuàng)綜指及價(jià)格指數(shù)產(chǎn)品規(guī)模已增長(zhǎng)至近300億元，科創(chuàng)AI指數(shù)產(chǎn)品規(guī)模也增長(zhǎng)62億元?？苿?chuàng)綜指為反映科創(chuàng)板市場(chǎng)表現(xiàn)提供了全面的視角，實(shí)現(xiàn)了科創(chuàng)板市值、硬科技產(chǎn)業(yè)鏈的全覆蓋，作為高研發(fā)投入的集合地，科創(chuàng)綜指成份股2024年研發(fā)強(qiáng)度中位數(shù)達(dá)到12.6%，以研發(fā)投入保障創(chuàng)新成長(zhǎng)。

    科創(chuàng)AI指數(shù)聚焦人工智能領(lǐng)域30家優(yōu)質(zhì)企業(yè)，近三年?duì)I收復(fù)合增速達(dá)到10%，捕捉AI產(chǎn)業(yè)爆發(fā)的紅利，把握未來(lái)科技發(fā)展的脈搏。

    超大盤龍頭指數(shù)上證50持續(xù)發(fā)揮“壓艙石”作用

    上證50指數(shù)代表上海證券市場(chǎng)規(guī)模大、流動(dòng)性強(qiáng)的50只證券整體表現(xiàn)，樣本平均總市值超5000億元，聚焦行業(yè)龍頭，分享核心優(yōu)質(zhì)企業(yè)成果，緊密跟蹤宏觀經(jīng)濟(jì)脈搏，為市場(chǎng)把握核心資產(chǎn)投資機(jī)遇、實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的穩(wěn)健增值提供選擇，指數(shù)股息率達(dá)到3.59%，投資價(jià)值突出。跟蹤上證50指數(shù)產(chǎn)品今年以來(lái)規(guī)模增長(zhǎng)近百億元，持續(xù)發(fā)揮超大盤龍頭指數(shù)的“壓艙石”作用。

    指數(shù)是金融市場(chǎng)的重要資源，影響著市場(chǎng)資源配置，也影響著老百姓的“錢袋子”和決策信心，在穩(wěn)投資、穩(wěn)預(yù)期等方面發(fā)揮著重要作用。

    今年以來(lái)，上交所在指數(shù)化投資領(lǐng)域持續(xù)發(fā)力，不僅發(fā)布科創(chuàng)綜指和上證580、修訂上證380等重要指數(shù)，還完成了《指數(shù)業(yè)務(wù)三年行動(dòng)方案》中期更新。

    據(jù)記者了解，下一步，上交所將繼續(xù)與有關(guān)各方共同推動(dòng)指數(shù)化投資高質(zhì)量發(fā)展，打造投資和融資更加協(xié)調(diào)的市場(chǎng)生態(tài)。

（編輯 張昕）